Por qué necesita reconsiderar sus estrategias de inversión TFSA en 2023

Jason Heath: Un panorama financiero cambiado significa que estas cuatro estrategias podrían requerir un replanteamiento

Es posible que desee reconsiderar cómo usa su TFSA en medio de tantos cambios en el panorama de las finanzas personales. Foto de Getty Pictures/iStockphoto

Las cuentas de ahorro libres de impuestos han sido un vehículo de ahorro para millones de canadienses en los últimos años. Pero algunos cambios significativos en el panorama de las finanzas personales significan que los inversores y ahorradores pueden querer reconsiderar cómo usan sus TFSA en 2023. Aquí, exploraré las cuatro estrategias principales que pueden requerir un replanteamiento.

Ahorros de alto interés

Las tasas de interés han aumentado dramáticamente durante el último año y esos aumentos de tasas han influido en dos de las cuatro estrategias. Las tasas de las cuentas de ahorro en los bancos eran efectivamente cero en 2021 y principios de 2022 antes de que el Banco de Canadá comenzara a aumentar las tasas de interés en marzo pasado. Si ese interés estaba sujeto a impuestos o libre de impuestos, no importaba mucho.

Ahora, un puñado de instituciones ha introducido ofertas promocionales al cinco por ciento o más, y las tasas regulares de las cuentas de ahorro de alto interés están en el rango del tres al 3,5 por ciento en muchos bancos en línea. Las tasas de interés son más altas ahora que en cualquier otro momento desde que se introdujo la TFSA en 2009.

El impuesto a pagar sobre los intereses de las cuentas de ahorro puede ser superior al 50 por ciento según los ingresos del ahorrador y la provincia o territorio de residencia. Puede valer la pena considerar usar una cuenta TFSA para ganar ese interés.

Acciones en venta

Dicho esto, si alguien tiene la opción de poseer acciones o tener una cuenta de ahorros en su TFSA, ahora hay una venta de Boxing Day para inversores a largo plazo. 2022 ha sido el peor año para las acciones desde 2008, el año en que se propuso por primera vez la TFSA en el presupuesto federal.

En 2022el S&P 500 devuelto sobre menos 12 por ciento para los inversionistas canadienses, la TSX devuelto alrededor negativo seis por ciento, y mercados desarrollados excluyendo América del Norte generado pérdidas de alrededor del 10 por ciento. Las acciones pueden subir o no en 2023, pero los mercados de valores de América del Norte cotizan a precios de junio de 2021 en este momento. Es possible que los inversores con un horizonte temporal a largo plazo o que puedan promediar el costo en dólares de las acciones durante 2023 obtengan los beneficios dentro de cinco años.

Pago de la deuda más atractivo

Las tasas de interés de las hipotecas fueron tan bajas durante tanto tiempo que el pago de la deuda perdió su brillo. Ahora que las tasas de los grandes bancos están en el rango del seis por ciento, los prestatarios con cuentas TFSA deberían reconsiderar sus estrategias de ahorro y deuda.

Un inversionista de TFSA necesitaría obtener un rendimiento más alto en su TFSA que la tasa de interés de su deuda para estar mejor sin pagarla. Un inversionista agresivo con tarifas de inversión bajas puede salir adelante a largo plazo, pero un inversionista conservador o un inversionista con deuda no garantizada puede tener dificultades para salir adelante financieramente. Las líneas de crédito no garantizadas pueden tener tasas de interés muy por encima del 10 por ciento y las tasas de las tarjetas de crédito podrían estar entre el 18 y el 30 por ciento.

Las tasas de interés de las tarjetas de crédito para algunos podrían oscilar entre el 18 y el 30 por ciento. Foto de Daniel Acker/Bloomberg

Si un inversionista tiene deuda y puede pagar esa deuda o contribuir a su TFSA, este puede ser un año para reconsiderar si tomar un rendimiento garantizado igual a su tasa de interés es mejor que invertir en su TFSA. Si un inversionista tiene un saldo de TFSA que está considerando usar para pagar la deuda y duda en hacerlo todo de una vez, podría calcular el costo promedio en dólares de su TFSA con el tiempo en lugar de hacerlo de una sola vez.

Los propietarios de viviendas con una hipoteca de tasa de interés fija baja que se renovará en los próximos años pueden obtener un rendimiento más alto en una cuenta de ahorros o GIC que la tasa de su hipoteca, por lo que es mejor esperar para pagar su hipoteca en renovación.

Competencia de la FHSA

La cuenta de ahorro para la primera vivienda libre de impuestos (FHSA, por sus siglas en inglés) se presentará en 2023 y se espera que las cuentas estén disponibles en abril. La FHSA es comparable a la TFSA dado que las inversiones crecen libres de impuestos y los retiros también se pueden realizar sin pagar impuestos, suponiendo que un comprador de vivienda por primera vez compre una vivienda calificada utilizando una FHSA. La única ventaja de una FHSA sobre una TFSA es que las contribuciones son deducibles de impuestos. Las contribuciones de TFSA se realizan con dólares después de impuestos sin ahorros de impuestos iniciales. Por lo tanto, se pueden reclamar hasta $40,000 de contribuciones a una cuenta FHSA como deducciones para reducir los ingresos imponibles y generar reembolsos de impuestos en la declaración de impuestos de un contribuyente.

Los inversionistas de TFSA que anticipan comprar una casa en los próximos 15 años, el límite de tiempo para que una cuenta FHSA permanezca abierta, pueden considerar usar los ahorros de TFSA para contribuir a una FHSA.

Una modificación interesante al proyecto de ley C-32 antes de que recibiera la aprobación actual el 15 de diciembre fue permitir el uso de una cuenta FHSA además del retiro del plan para compradores de vivienda (HBP) de un plan de ahorro para la jubilación registrado (RRSP). Esta no period la intención unique cuando se propuso la FHSA en el último presupuesto federal.

El cambio significa que un comprador de vivienda por primera vez puede retirar hasta $35,000 de un RRSP bajo el HBP y también puede contribuir hasta $40,000 a una FHSA, con un retiro ilimitado de FHSA. Por lo tanto, los aspirantes a compradores de vivienda cuyos saldos de RRSP se acercan a los $35,000 pueden considerar cambiar su atención a la FHSA, quizás a expensas de las contribuciones de la TFSA.

La planificación financiera tanto para las masas como para los individuos debe reconsiderarse con el tiempo. Un plan financiero no debe estancarse. La respuesta a si debe cambiar su planificación de TFSA depende de sus circunstancias personales, pero debe revisarse.

Jason Heath es un planificador financiero certificado (CFP, por sus siglas en inglés) que solo cobra honorarios y solo brinda asesoramiento en Objetivo Monetary Companions Inc. en Toronto. No vende ningún producto financiero en absoluto. Él puede ser contactado en [email protected].